مقالات

الخدمات المصرفية التجارية في العصور الوسطى والاقتصاد الحديث المبكر

الخدمات المصرفية التجارية في العصور الوسطى والاقتصاد الحديث المبكر

الخدمات المصرفية التجارية في العصور الوسطى والاقتصاد الحديث المبكر

بقلم مئير كون

ورقة عمل كلية دارتموث لقسم الاقتصاد (1999)

الملخص: تصف هذه الورقة تطور البنوك التجارية - التجار المتخصصين في التحويلات والائتمان. يفحص مصادر أموالهم والاستخدام الذي يستخدمونه من أجله في التبادل التجاري والائتمان التجاري والإقراض السيادي. ويناقش الأساليب التي تستخدمها البنوك لإدارة السيولة والمخاطر والأزمات التي نتجت عن التخلف عن السداد السيادي.

مقدمة: شارك جميع التجار في التمويل - كمانحي ائتمان ، أو متلقين للائتمان ، أو عادة كلاهما. كان الائتمان ، وخاصة ائتمان المبيعات ، جزءًا جوهريًا من التجارة. في الواقع ، كانت إدارة شؤونه المالية عمومًا الشغل الشاغل للتاجر - أين يقترض ، ولمن يقدم الائتمان ، وكيف يضمن الوفاء بالالتزامات. ومع ذلك ، بالنسبة لمعظم التجار ، ظل التمويل - على الرغم من أهميته - إلا عنصرًا مساعدًا لأعمالهم التجارية. بالنسبة للبعض ، تطور التمويل إلى عمل تجاري في حد ذاته: هؤلاء هم المصرفيون التجار.

دخل المصرفيون التجاريون التمويل من خلال التحويلات - تحويل الأموال من مكان إلى آخر للآخرين - باستخدام الكمبيالات. أدى تداولهم في الكمبيالات إلى إنشاء سوق تبادل دولي متكامل جيدًا. جذبتهم أعمال التبادل إلى الإقراض ، وأصبحوا الممولين الرئيسيين للتجارة الدولية. كما لعب المصرفيون التجاريون دورًا محوريًا في جذب المقترضين السياديين إلى سوق المال الدولي. بالنسبة للكثيرين ، مع ذلك ، ثبت أن انخراطهم مع المقترضين السياديين كان بمثابة انهيارهم.

لماذا أصبح بعض التجار تجار مصرفيين؟ في كثير من الأحيان ، كان الأمر يتعلق بشيء يؤدي إلى شيء آخر. وجدت الشركات التجارية الكبيرة ذات الفروع الدائمة أو المراسلين في العديد من الأماكن أنه من السهل تحويل الأموال لتجار آخرين ، وبالتالي أصبحوا تجار مصرفيين. بسبب التأخير بين الوقت الذي يقبل فيه بنك التاجر الأموال في مكان ما والوقت الذي يدفعه فيها في مكان آخر ، أصبح بالضرورة متلقيًا للقرض. وبهذه الطريقة ، زودت التحويلات البنك التجاري بالأموال التي يمكن أن يقرضها بدوره ، وبالتالي جذبها إلى التمويل.

كان هناك سبب آخر وراء تخصص بعض التجار في التمويل. يمكن للتجارة ، عند نجاحها ، أن تدر أرباحًا هائلة. عندما نمت ثروة تاجر ناجح ، وجد أنه من الضروري تكريس وقته بشكل متزايد لإدارة ثروته. كانت فرص المزيد من الاستثمار في عمله الخاص محدودة ، واعتبارات التنويع جعلته على أي حال غير مرغوب فيه. كان من الصعب العثور على أصول مالية جيدة. في كثير من الحالات ، كان أفضل بديل للتاجر الثري هو إقراض رأس ماله - ليصبح ممولًا. كانت هذه الخطوة سهلة - فقد كان بالفعل ، كتاجر ، ضليعًا في التمويل. في حين أنه سيبدأ بإقراض رأس ماله الخاص ، فقد يجد قريبًا أن الفرص الجيدة للإقراض تجاوزت قدرته على تمويلها. ثم كانت خطوة طبيعية لزيادة الأموال الموجودة تحت تصرفه عن طريق الاقتراض. تعتبر مسيرة فرانشيسكو داتيني من براتو ، المولود عام 1335 ، نموذجًا لهذا التطور من التجارة إلى التمويل. بعد عام من التدريب المهني لتاجر في فلورنسا ، أسس شركة في أفينيون ، موطن المحكمة البابوية. هناك ، لأكثر من ثلاثين عامًا ، كان يتاجر في الدروع والقماش والأدوات الدينية واللوحات والمجوهرات وغيرها من السلع. بعد أن جمع ثروته ، عاد إلى فلورنسا ليصبح تاجرًا مصرفيًا ، وافتتح مكاتب إضافية في بيزا وجنوة وبرشلونة وفالنسيا ومايوركا وأجرى مراسلين في بروج ولندن.


شاهد الفيديو: إدارة المصارف المحاضرة الأولى (شهر اكتوبر 2021).